Tasso di rendimento del Fondo pensione europeo per anno. Valutazione NPF della Russia. Elenco dei fondi pensione non statali

Sempre più russi si stanno sforzando di aumentare la loro pensione futura e stanno scegliendo l'opzione di formare una pensione a capitalizzazione in fondi pensione non statali. Questo fattore è giustificato, perché può aumentare in modo significativo l'ammontare del vantaggio.

Il datore di lavoro paga mensilmente alla Cassa pensione 22% dalla cassa salari (funzionario salari) un impiegato. Di queste detrazioni, il 6% va alla tariffa solidale (per la formazione di un pagamento fisso, ecc.).

• Se un cittadino ha stabilito una pensione assicurativa, il restante 16% va alla sua formazione.
• Se ho scelto misto, allora da importo totale dei trasferimenti il \u200b\u200b10% viene speso per la formazione di pagamenti assicurativi e il 6% per la formazione di una pensione finanziata.

Di conseguenza, l'art. 11 e art. 15 Legge federale No. 360 " Sulla procedura per il finanziamento dei pagamenti dai fondi risparmi pensionistici "In data 30.11.2011. i risparmi sono personificati e, a differenza del sistema solidale, vengono pagati solo alla persona che li ha conferiti. Cumulativo pagamento della pensione formato da premi assicurativiche sono pagati dal datore di lavoro e contributi su base volontaria, nonché attraverso il loro investimento.

Nel 2018 premi assicurativi per OPS, che i datori di lavoro pagano per i loro dipendenti, vai a formazione della sola pensione assicurativa - ciò è causato da una moratoria sul risparmio pensionistico, prorogata fino al 2020.

Come scegliere un NPF per la parte finanziata della pensione?

Ottenere reddito più alto dall'investire risparmi pensionistici, hai bisogno competentemente approccio alla scelta di NPF. Banca centrale RF pubblica i dati sulla redditività sul sito ufficiale fondi non statali, rispettivamente, che hanno bisogno di scegliere il più promettente di tutti.

I criteri più importanti a cui prestare attenzione quando si sceglie:

• Età della NPF e principali indicatori... Prima di tutto, devi guardare la data di creazione del NPF. Scegli i fondi creati prima della riforma delle pensioni del 2002. Se il fondo è stato istituito nel 1995 ed è operativo fino ad oggi, questo è già un indicatore di affidabilità, da allora questo NPF è stato in grado di sopravvivere a diversi crisi finanziarie... È inoltre necessario prestare attenzione ai principali indicatori del fondo: il volume delle riserve e dei risparmi pensionistici, il numero di clienti.
• Fondatori... I più affidabili sono i fondi, i cui fondatori includono grandi rappresentanti del settore economico coinvolto nel trasporto e nella produzione di petrolio, gas, minerali, grande energia elettrica e imprese metallurgiche e altri.
• Redditività.Se in affidabilità NPF può essere visto dai parametri di cui sopra, quindi con la redditività è molto più difficile, perché ci sono due rendimenti:

• secondo il Servizio federale per i mercati finanziari (FFMS) - il principale organo di controllo della NPF;
• secondo il fondo stesso.

I valori forniti da queste due fonti possono differire. NEL nPF affidabile la redditività reale (accreditata sui conti dei clienti) è solitamente dello 0-3% inferiore alla redditività ufficiale dell'investimento di fondi di risparmio o di riserve, i cui dati possono essere trovati sul sito web del Federal Financial Markets Service o della Banca Centrale.

Vale anche la pena guardare gli indicatori di redditività in relazione al numero di clienti: l'11% annuo con 900mila clienti è più indicativo del 35% annuo con 130 clienti. Dovresti prestare attenzione non solo alla redditività dell'anno precedente, ma al totale redditività a lungo termine.

Valutazione di affidabilità "Expert RA"

Specialisti dell'agenzia "Esperto RA" ha sviluppato un sistema di classi per determinare questo indicatore, in base al quale viene valutata l'affidabilità dei fondi non statali:

Statistiche di redditività di NPF della Russia

NPF è un operatore di mercato che ha una grande accumulazione di fondi che aumenta ogni anno, mentre, se per un lungo periodo, la loro redditività è buon livello, quindi questo sarà il miglior modello per la gestione dei fondi accumulati, in cui viene fornita una buona pensione alle persone.

Secondo la Banca Centrale, i primi cinque modelli per diversi anni recenti include fondi abbastanza noti:

1. Sberbank.
2. La fiducia.
3. Steelfond.
4. Lukoil-Garant.

Tutti realizzare costantemente un profittoe ciò che è molto importante, la loro redditività a lungo termine ha superato l'inflazione. I dati mostrano che ogni cliente che ha investito nel popolare Fondo europeo ha raddoppiato i propri fondi negli ultimi 6 anni, aumentando il benessere delle persone. E uno dei più grandi in termini di investimenti, PF Elektroenergetika, è costantemente redditizio, ma è più modesto del tasso di inflazione, il risultato della VEB (Vnesheconombank) di proprietà statale è leggermente inferiore.

Valutazione del numero di persone assicurate

Sembra che più si è assicurati nel fondo, meglio è. Ma giudicare gli NPF in base a questo criterio da solo non è del tutto corretto, è meglio farlo in totale con valutazioni di redditività e affidabilità per un certo periodo, preferibilmente 5 anni.

I migliori fondi NPF in termini di redditività e affidabilità nel 2018

Se scegli i 5 migliori NPF, devi prestare attenzione al rapporto tra redditività e affidabilità. I primi cinque hanno questo aspetto:

1. NPF Gefest (JSC)... Dà il 14,21% del reddito per il risparmio investito, ma non partecipa al rating sulla scala Expert RA.
2. NPF Almaznaya Osen (JSC)... Con un indice di affidabilità A + stabile, il ritorno sull'investimento è dell'11,94%
3. NPF nazionale (JSC)... La resa è leggermente inferiore - 11,83%, ma allo stesso tempo è affidabile. Secondo gli esperti, ha una valutazione A ++.
4. Prospettiva UMMC. Nel 2017, ha maturato un reddito di quasi l'11,28% annuo, gli è stato assegnato un rating A ++. Di conseguenza, anche in situazioni avverse, resta la probabilità che adempia ai suoi obblighi.
5. NPF prima alleanza industriale ha mostrato un ritorno sull'investimento dell'11% e gli è stato assegnato un rating A +.

Nel 2015 tutti i futuri pensionati dovevano decidere il destino della parte finanziata della pensione. Il governo ha deciso di non estendere il diritto di scegliere i cittadini per il 2016, il che ha suscitato molto scalpore. Molti cittadini avevano fretta di trasferire i loro fondi a fondi governativi.

I fondi pensione sono diventati i leader nell'attirare nuovi clienti Sberbank, Consenso e La fiducia... Attualmente, circa 30 milioni di russi (più di un terzo popolazione abile) ha trasferito la parte finanziata della pensione alla NPF. A proposito, questa è una sorta di voto dei cittadini più capaci sulla questione della pensione finanziata.

Attenzione, il sito web ha una valutazione NPF 2017 più recente

La distribuzione generale dei cittadini assicurati da parte di NPF a giugno 2016 è la seguente:

Tabella 1

Nota: La tabella prende in considerazione solo il numero di assicurati ai sensi dell'obbligatorio assicurazione pensionistica (OPS).

Il guadagno non è stato calcolato per i fondi che hanno superato la procedura di fusione.

Come puoi vedere dalla tabella, non tutti i fondi hanno aumentato il numero di clienti. Molti di loro hanno sperimentato un significativo abbandono.

È interessante confrontare il numero di assicurati nell'ambito dell'MPI con gli indicatori di gestione del fondo e, allo stesso tempo, confrontarlo con il Rating NPF 2015.

Cosa è cambiato nel 2016?

Innanzitutto, i cittadini non hanno più la possibilità di trasferire la parte finanziata della loro pensione dal Fondo pensione russo a fondi pensione non statali.

La ricezione di nuovi fondi nella parte finanziata della pensione rimane congelata. Ricordiamo che il sistema pensionistico a capitalizzazione è stato congelato per la prima volta nel 2014. Purtroppo, la complessità della situazione economica in Russia non lascia sperare che la situazione con la parte finanziata cambierà nel prossimo futuro. Inoltre, molti dicono che questa parte della pensione non sarà più reintegrata affatto. Pertanto, è abbastanza ragionevole trattare i fondi negli NPF come un certo importo iniziale di investimenti, che aumenterà solo a causa dei risultati degli investimenti. Ciò significa che quando si sceglie un fondo, dovrebbero essere richiesti requisiti abbastanza elevati per la qualità della gestione. Ancora più importante in una situazione del genere è almeno non perdere denaro a causa dell'inflazione annuale.

Il confronto dell'andamento della gestione del fondo quest'anno è difficile a causa dei numerosi processi di fusione non ancora completati. Diciamo NPF SAFMAR ha combinato diversi fondi contemporaneamente: Trust, Education and Science, European, Regionfond e Raiffeisen. Un'altra importante unione è Futuro NPF... Ha combinato NPF Welfare e Stalfond. Analizzando questi fondi, siamo partiti dal presupposto ottimistico che gli standard per la gestione dei fondi dell'OPS corrisponderanno ai migliori indicatori dei fondi inclusi nel gruppo. Pertanto, per analizzare le attività di NPF SAFMAR, abbiamo preso le statistiche della gestione di NPF Evropeisky. Come dati storici per NPF Future, abbiamo preso le statistiche del Fondo d'acciaio. Ovviamente questo approccio non è l'ideale, quindi ti consigliamo di trattare con maggiore attenzione i fondi che hanno subito la procedura di fusione.

Metodologia di valutazione

Pertanto, la formula di classificazione si basa ora sul periodo di gestione complessivo più lungo dal 2011 (6 anni). La maggior parte dei fondi esistenti e quelli inclusi nel sistema di garanzia hanno una tale storia di lavoro. Inoltre, la formula di rating per quest'anno tiene conto della redditività degli ultimi 3 anni (dal 2014).

I dati sui risultati della gestione della NPF sono stati presi dal sito web della Banca Centrale. I profitti precedenti al 2011 non sono stati inclusi. Atomfond NPF, Avtovaz NPF e Akvilon NPF non sono stati inclusi nel rating a causa della mancanza di dati statistici per il periodo 2011-2016.

Si può notare che il confronto proposto è essenzialmente una valutazione della redditività di APF, ovvero un indicatore in quanto l'affidabilità non è stata affatto presa in considerazione nella formula. Questa è un'altra differenza rispetto alle tecniche utilizzate in precedenza. Il fatto è che dal 2015 in Russia è operativo un sistema di assicurazione del risparmio pensionistico. Il suo principio di funzionamento è simile a quello utilizzato per depositi bancari... L'unica differenza è che le NPF non assicurano la parte del reddito (interessi maturati). A questo proposito, il rating di affidabilità NPF sembra già irrilevante.

Classificazione NPF

Tavolo 2

Redditività reale mostra il risultato finale della gestione al netto dell'inflazione.

I primi tre inclusi Consenso NPF, SAFMAR e Società... Abbastanza vicino a loro in termini di indicatori è NPF Trust... Come si può vedere dalla tabella 1, tutti questi fondi (ad eccezione di NPF Socium) sono piuttosto grandi - con il numero di assicurati oltre 1 milione NPF Socium ha 243 mila persone. I fondi sono stati molto apprezzati per il livello di rendimento costantemente elevato all'orizzonte di 6 anni e 3 anni consecutivi. A questo proposito spiccano NPF SAFMAP e Socium. Sono leader in entrambi gli intervalli. Il Concord Fund ha mostrato il più alto tasso di rendimento nel periodo di 6 anni - 12,4%. Tuttavia, su un periodo di tre anni, questo fondo non è stato il leader in termini di redditività (ma ha mostrato una redditività significativamente superiore all'inflazione).

È interessante notare che i leader in termini di numero di assicurati - NPF Sberbank e Futuro (Stalfond) ha ottenuto un punteggio pari a zero, perché i risultati della loro gestione sono peggiori dell'inflazione in tutti gli intervalli di tempo considerati. Si può notare che anche la VEB di proprietà statale ha mostrato risultati più elevati in tutti i periodi di tempo rispetto a Sberbank. La domanda è: perché è stato necessario trasferire lì la parte finanziata? Pertanto, un forte aumento del numero di assicurati in NPF Sberbank è più il risultato del marketing che una buona gestione dei risparmi.

In generale, è utile confrontare i risultati della gestione del tuo NPF non solo con l'inflazione ma anche con il fondo statale (VEB). Questo dà una buona immagine

La "vittima" dell'applicazione della nuova tecnica è stata NPF Gazfond (leader di recensioni e anni). Il fatto è che i risultati della gestione di questo NPF nel 2014 e nel 2011 sono stati piuttosto deboli e non hanno consentito al NPF di aggirare l'inflazione né per 6 anni né per tre anni. Il significativo riassetto di questo fondo in graduatoria è dovuto principalmente al fatto che l'elevata redditività storica è stata raggiunta per i periodi non inclusi nella contabilità (2009, 2007, 2005). Tuttavia, sembra corretto "tagliare" i dati difficili da verificare che non sono presenti nelle statistiche della Banca Centrale per tutti i fondi.

Di seguito sono riportati i risultati della gestione della NPF negli anni. Per tutti gli NPF, viene calcolata la redditività reale (ovvero la redditività meno l'inflazione).

Tabella 3

Nota: I dati di gestione VEB per il 2016 corrispondono alla prima metà dell'anno.

In allegato la tabella completa con i parametri di gestione del fondo per il periodo 2011-2016. La tabella include le seguenti informazioni:

• Deviazione standard dei rendimenti NPF (rischio)
• Rendimento annuo reale in 6 anni
• Rendimento annuo reale su un intervallo di 3 anni
• Numero di assicurati 2014, 2015, 2016
• Aumento del numero di assicurati 2014-2016

NEL Federazione Russa ci sono numerosi fondi pensione non statali (NPF). E scegliere quello giusto è un affare responsabile e difficile, bisogna tenerne conto rating di affidabilità e redditività NPF della Russia 2016 secondo le statistiche della Banca di Russia.

Per facilitare questo compito, abbiamo preparato un elenco delle 10 organizzazioni non governative più redditizie fondi pensione RF. Il rating di rendimento è determinato sulla base della divulgazione di informazioni sul sito web ufficiale della Banca centrale della Federazione Russa e il rating di affidabilità si basa sui dati dell'agenzia Expert RA.

Uno dei veterani del mercato pensionistico (nato nel 1993). I suoi contributori possono essere non solo individui, ma anche persone giuridiche... La percentuale del rendimento medio annuo dei depositi è 9,87 e non partecipa al rating Expert RA.

Il rating NPF 2016 è continuato dal “Big Pension Fund”, apparso nel 1995. Ora serve un patrimonio di 500mila persone e ha un indice di affidabilità eccezionalmente alto (A ++). Ciò significa che, con un grado di probabilità estremamente elevato, il fondo adempirà ai propri obblighi nei confronti dei clienti, anche se condizioni economiche sarà sfavorevole. La resa del Bolshoi è del 10,35%.

"Magnet" non è solo una rete di negozi famosi, ma anche il nome di una NPF con un riconoscibile logo bianco e rosso. Dal 2009 ha una licenza illimitata nel tempo Servizio federale di mercati finanziari e supera di poco il precedente partecipante nella top 10 in termini di redditività media annua (10,36%). Non partecipa alla valutazione di affidabilità.

I principali settori di attività di questo fondo sono l'assicurazione pensionistica obbligatoria e volontaria. Implementa anche lo stato. un programma di cofinanziamento delle pensioni investendo riserve pensionistiche e aumentando la parte finanziata delle pensioni da lavoro dei clienti. La resa media è del 10,5%. Nessun dato sull'affidabilità.

Un fondo pensione non statale che esiste dal 1995. Si è aggiunto al rating 2016 con buoni risultati sia in termini di redditività (10,5%) che di affidabilità (il punteggio più alto A ++). Uno dei fondi "più ricchi" in Russia in termini di uno dei principali indicatori per qualsiasi NPF - il volume delle riserve pensionistiche (attività 15.349 migliaia di rubli).

Aperto a persone fisiche e giuridiche e ha uffici di rappresentanza in 13 regioni russe... Offre uno dei tre schemi dimensionali contributi pensionistici: solidarietà, con pagamenti nel periodo da 2 a 30 anni o con pagamenti a vita. Il tasso di rendimento medio annuo è del 10,99%. La valutazione di affidabilità è nello stato "ritirato", il che significa che la NPF non ha voluto aggiornare i suoi indicatori.

Il fondo implementa lo stato. programma di cofinanziamento pensionistico, offre servizi per la creazione e la gestione della parte finanziata delle assicurazioni pensionistiche e pensionistiche volontarie. Statistiche russe sulla redditività dei depositi - 11,08%, valutazione di affidabilità - A (alta).

Inizialmente era conosciuto come NPF Parma, poi nel 2007 è stato ribattezzato Ural Financial House. Un'attenta politica di investimento e un alto rendimento (11,38%) rendono questo fondo uno dei migliori in Russia. Non partecipa alla valutazione di affidabilità.

Conduce un conservatore politica di investimento... I fondi dei clienti sono principalmente investiti in obbligazioni, titoli e azioni. Ha un elevato indice di affidabilità (A) e un elevato rendimento annuo (11,94%).

1. SAFMAR (ex Fondo pensione europeo (JSC))

Conduce migliori fondi Russia. Il favorito in assoluto in termini di redditività - 12,43% e ha il 1 ° posto di affidabilità (A ++). Nell'ultimo trimestre del 2015, i risparmi pensionistici del fondo ammontavano a 57,7 miliardi di rubli. Sulla base dei risultati del 2009-2014, i risparmi pensionistici dei clienti del fondo sono raddoppiati.

Tabella di affidabilità e redditività di NPF della Russia 2016

« A ++»- Il più alto livello di affidabilità;
« A +» – Alto livello affidabilità;
« UN»- Normale affidabilità;
« C ++»- Basso livello di affidabilità;
"-" - Il rating non è assegnato dall'agenzia;
« ritirato»- i dati non vengono aggiornati.

Secondo la FIU oggi nel nostro paese80,7 milioni di persone formano risparmi pensionistici. Di loronei fondi pensione non statali (NPF) - 31 milioni di cittadini, nelle società di gestione private (MC) - 0,5 milioni di cittadini, nello stato societa 'di gestione (GUK) Vnesheconombank - 49,3 milioni di cittadini.

Chi decide di costituire una pensione a capitalizzazione può farlo attraverso:

1. La Cassa pensione della Federazione Russa, scegliendo una società di gestione (MC), selezionata da concorso (con la quale la Cassa pensione ha stipulato un accordo gestione della fiducia fondi di risparmio pensione), o uno dei portafogli di investimento la società di gestione statale (GUK) - Vnesheconombank.
2. Fondo pensione non statale (NPF), che svolge attività di assicurazione pensionistica obbligatoria.

Le conseguenze della formazione di una pensione a capitalizzazione nelle società di gestione (MC) con un'analisi della loro redditività, noi in dettaglio . Panalizziamo la seconda opzione di costituire una pensione a capitalizzazione, quando un cittadino ne affida la formazione a uno dei FNP.Per questo utilizziamo dati ufficiali,pubblicato sul sito web della Banca Centrale della Federazione Russa nella sezione "I principali indicatori dell'attività dei fondi pensione non statali per la pensione obbligatoriaassicurazione. " solo per quei NPF che a partire da maggio 2016 sono inclusi in"Registro dei fondi pensione non statali - partecipanti al sistema di garanzia dei diritti degli assicurati".

Abbiamo scelto come criterio per la compilazione della valutazione redditività quale NPF ha mostrato(secondo la Banca Centrale) nel periodo dal 2013 al 2015Sfortunatamente, non ci sono informazioni ufficiali affidabili sulla redditività degli APF per periodi precedenti. I numeri che portanosulla sua redditivitàgli stessi NPF non possono essere presi sul serio, poiché sono di natura pubblicitaria e di campagna e spessonon hanno niente a che fare con la realtà.

Dati di redditività di 37 NPF nel 2013, 2014 e 2015 (ritorno sull'investimento dei risparmi pensionistici)sono mostrati a sinistra (prime tre colonne). Sulla base di questi dati, il lato destro della tabella è stato calcolato con i valori medi annuali generalizzati degli indicatori di redditività. Ciò ha permesso di confrontare tra loro i FNP, nonché di confrontare la loro redditività con il livello di inflazione e indicizzazione del capitale previdenziale assicurativo nel PFRF. Pi calcoli completi sono forniti in appendice. I risultati della classifica sono mostrati nel diagramma.

Come si può vedere, solo 9 PFN su 37 (24% del totale) sono riusciti a superare l'inflazione, il cui livello medio annuo negli ultimi tre anni è stato dell'8,6%. E solo uno di loro, il Fondo Pensione Europeo, è riuscito a "bypassare" il livello di indicizzazione dei capitali previdenziali assicurativi nel PFRF.

Ciò significa che i migliori NPF sono riusciti a salvare i capitali pensionistici cumulativi dei cittadini dal deprezzamento e che è diventato non meno redditizio collocare i loro capitali pensionistici lì piuttosto che formare pensione assicurativa? Affatto. C'è una "sfumatura" importante che non viene menzionata. NPF, dimostrando la sua efficacia. Vale a dire - dal ricevuto redditi da investimenti i futuri pensionati ricevono solo il 70-80%. Fatto sta che dal 20 al 30% del reddito va a pagare i servizi delle società di gestione con cui la NPF ha stipulato accordi per l'investimento del risparmio previdenziale, per pagare i servizi di un depositario speciale e per "mantenere" la stessa NPF. Di conseguenza, secondo esperti e analisti, solo il 70-80% del reddito percepito rimarrà nei conti delle pensioni dei cittadini.sì. Tenendo conto di questa circostanza, il quadro sta cambiando radicalmente e mostra che è meno redditizio formare una pensione finanziata in un NPF rispetto a una pensione assicurativa in un NPF. Il diagramma seguente illustra la "redditività" media annua reale sui conti pensione dei cittadini che formano una pensione a capitalizzazione nei PFN. Come si può vedere, dal punto di vista dei comuni "depositanti", nessuno dei NPF "ha vinto" non solo il PFRF, ma anche l'inflazione per il loro livello di redditività dall'investimento dei risparmi pensionistici.

Il quadro generale della redditività comparabile dell'investimento dei risparmi pensionistici da parte di fondi pensione non statali con il tasso di inflazione e indicizzazione dei capitali pensionistici assicurativi nel Fondo pensione della Federazione Russa è illustrato dai diagrammi seguenti. Quello superiore mostra la redditività dichiarata pubblicamente del FNP, quello inferiore - la redditività reale per i partecipanti al sistema pensionistico cumulativo - i cittadini che hanno risparmi pensionistici.

tabella di valutazione

* Dati della Banca Centrale della Federazione Russa

** Calcolato sulla base dei dati della Banca Centrale della Federazione Russa

Tutti i cittadini lavoratori sono tenuti a versare una parte del loro stipendio al fondo pensione. Allo stesso tempo, il denaro della pensione può essere trasferito in custodia a fondi statali e privati. Ma come funzionano le fondazioni private? Che aspetto ha il rating dei fondi pensione non statali? E quali NPF sono i migliori? Di seguito troveremo le risposte a queste domande.

Cosa sono gli NPF e come funzionano?

I fondi pensione non statali (NPF) sono organizzazioni speciali impegnate nella formazione, nella contabilità e nel pagamento dei risparmi pensionistici. Le attività di queste organizzazioni sono regolate dalle leggi della Federazione Russa, nonché Il codice civile... In termini di caratteristiche, i PFN sono molto simili a fondi statali simili a loro, che sono coinvolti nel settore pensionistico. Le loro funzioni sono le seguenti:

• Pagamento del risparmio pensionistico.
• Contabilità i soldiche si trovano nell'account del cliente.
• Investire i soldi dei tuoi clienti in progetti affidabili che dovrebbero sicuramente ripagare.
• Formazione risparmio clienti, tenendo conto del reddito ottenuto durante l'investimento.

Il modello economico di funzionamento dei fondi è il seguente:

• Le persone fisiche e le persone giuridiche lo fanno contributi pensionistici a un fondo pensione non statale.
• Questo denaro viene utilizzato per formare una pensione finanziata.
• Inoltre, questo denaro può essere utilizzato come investimento. Dovrebbe essere chiaro che tale investimento è finalizzato all'ottenimento di profitti aggiuntivi e gli oggetti attività di investimento solo progetti super affidabili possono farsi avanti, il che sicuramente ripagherà. Inoltre, gli investimenti sono regolati dalle leggi pertinenti della Federazione Russa, che impongono requisiti piuttosto rigorosi sugli oggetti di investimento. Molto spesso, il denaro dei fondi pensione senza scopo di lucro viene investito in azioni bancarie, titoli di stato, immobiliare eccetera. Dopo aver realizzato un profitto, tutto il denaro viene distribuito equamente tra tutti i clienti.
• Le attività sono strettamente controllate da varie agenzie di vigilanza. Diverse commissioni, attuari, depositari specializzati, revisori dei conti e altre persone assunte dallo Stato per controllare le attività dei fondi pensione non statali possono agire come persone di controllo. Se, a seguito dell'audit, si scopre che la società ha investito denaro in progetti dubbi, questa campagna sarà punita secondo la legge.

Affidabilità

Le attività delle NPF sono monitorate da speciali agenzie di rating, nonché dalla Banca Centrale della Federazione Russa. Queste organizzazioni valutano ogni fondo in termini di parametri quali il numero di clienti, la crescita, la disponibilità di informazioni pubblicamente disponibili sulle operazioni di investimento della società, la regolarità dei pagamenti, la presenza di casi comprovati di frode e così via. Come risultato della valutazione, a ogni NPF viene assegnata una valutazione speciale, che indica l'affidabilità dell'uno o dell'altro fondo pensione non statale, e tutte le organizzazioni sono raccolte in una valutazione speciale delle pensioni in termini di affidabilità. Quando si compila la valutazione, viene preso in considerazione anche il periodo di funzionamento degli NPF: le nuove società (ad esempio, Ingosstrakh, Neftegarant AO e altre) non hanno mai valutazioni di affidabilità elevate - al fine di ottenere buona valutazione, dovrebbero funzionare abbastanza a lungo e mostrare buoni risultati. Le valutazioni di affidabilità hanno i seguenti significati:

• Gradi A ++ e A +. Questi rating sono assegnati a fondi affidabili e ultra affidabili che continuano a investire e ripagare anche in caso di forti fluttuazioni del mercato.Le statistiche mostrano che tali fondi raramente scompaiono.
• Grado A. Questo grado viene assegnato ad aziende affidabili che investono in progetti intelligenti e pagano costantemente le pensioni ai loro clienti e ai loro politica economica debolmente dipendente dalle fluttuazioni del mercato.
• Gradi B ++ e B +. Le organizzazioni con un livello soddisfacente di affidabilità ricevono tali valutazioni. Le attività di tali organizzazioni sono soggette alle fluttuazioni del mercato; il numero di problemi in caso di ricezione dei pagamenti è minimo.
• Grado B. Questo voto è assegnato alle aziende con un livello di affidabilità soddisfacente. Le attività di tali organizzazioni dipendono fortemente dalle fluttuazioni del mercato; si sono verificati casi di frode e / o rifiuto di pagamento.
• Punteggi C ++ e C +. Questi token vengono ricevuti da aziende con un basso livello di affidabilità. Queste aziende hanno un male indicatori economici e spesso ritardano i pagamenti ai loro clienti.
• Grado C. Con un livello di affidabilità molto basso. Queste società ritardano costantemente i pagamenti e / o sono sull'orlo del fallimento. Le previsioni e numerosi studi mostrano che i fondi con una tale stima sono molto spesso chiusi.
• Punteggio D. Questo punteggio viene assegnato alle organizzazioni che sono state dichiarate fallite (tuttavia, dovrebbe essere chiaro che molto spesso lo Stato "salva" i clienti di tali società se i loro depositi fossero assicurati).
• Punteggio E. Questo punteggio viene assegnato a coloro che sono passati alla bancarotta e sono stati liquidati.

I migliori NPF

Per rendere la vita più facile ai pensionati, abbiamo stilato una lista dei migliori fondi pensione non statali in termini di affidabilità. Diamo ora un'occhiata a 5 dei migliori NPF di cui ti puoi fidare:

• Lukoil-Garant. Molti esperti ritengono che questo sia il miglior NPF fino ad oggi. L'organizzazione è stata fondata quasi 25 anni fa e serve più di 3 milioni di clienti (circa il 14% del mercato totale). L'importo totale del risparmio è di oltre 240 miliardi di rubli. Durante l'intero periodo di lavoro non sono stati registrati casi gravi di inganno o frode. Grado di affidabilità - A ++. Inoltre, Lukoil-Garant ha molti premi specifici del settore.
• Surgutneftegaz. L'azienda è stata fondata quasi 20 anni fa. È uno dei più redditizi in Russia (il rendimento annuo per questo NPF è intorno all'11-13%). L'importo totale del risparmio è di circa 11 miliardi di rubli. Valutazione - A ++. In alcuni casi, i clienti possono impegnarsi in modo indipendente a investire e realizzare un profitto.
• "Europeo". L'azienda è stata fondata oltre 20 anni fa. La redditività media annua è di circa il 14-15% (questa azienda è leader nella redditività media annua tra tutte le NPF). Per ogni cliente viene creato un piano di investimento separato. Il rating dell'azienda è A ++.
• Sberbank. L'azienda è stata fondata più di 25 anni fa e questo fondo serve più di 1 milione di persone. Ha un buon tasso di crescita medio annuo. Questo fondo (rispetto ad altri) è il più ricco: l'importo totale dei risparmi è di oltre 350 miliardi di rubli. L'azienda pubblica regolarmente i propri resoconti finanziari... Valutazione di affidabilità NPF - A ++. Questa società è coinvolta anche nel settore bancario.
• "Promagrofond". L'azienda è stata fondata oltre 20 anni fa; il numero totale di clienti supera i 2 milioni di persone. Ha un buon tasso di crescita medio annuo. L'importo totale del risparmio è di circa 70 miliardi di rubli. Valutazione corrente - A ++.

Il migliore in termini di denaro

Scopriamo ora che aspetto hanno i TOP-10 fondi pensione non statali (NPF) in termini di quantità di denaro. Tale valutazione di NPF senza scopo di lucro assomiglia a questa:

Migliore in termini di resa

Secondo il rating della Banca Centrale

Inoltre, le attività delle NPF sono valutate dalla Banca Centrale. La Banca Centrale approccia la valutazione dei fondi in modo leggermente diverso: quando si compila un rating, i criteri principali sono la disponibilità di assicurazioni, nonché la quantità di denaro contante (mentre la crescita dell'azienda, la redditività e alcuni altri parametri sono scarsamente presi in considerazione) . Il rating nazionale degli NPF secondo la Central Bank of the Central Bank si presenta così: Sberbank è al primo posto, seguito da fondi come Doverie, Evropeyskiy, StalFond e Lukoil-Garant.

Come diventare un cliente?

Per diventare un cliente di una NPF, è necessario concludere un accordo con questa azienda. Prima di concludere un contratto, una persona deve scegliere un programma di investimento e un modello di pagamento, discutere i termini di risoluzione del contratto e così via. Dopo aver firmato il contratto, è necessario fornire all'azienda un certificato di pensione, un certificato di assicurazione e un passaporto. Successivamente, verrà aperto un conto speciale, dove la persona depositerà i suoi soldi per la pensione. Dopo aver aperto un conto e accreditato denaro, il fondo ha il diritto di disporre del denaro a propria discrezione in conformità con le norme e le leggi applicabili.

Dovrebbe anche essere chiaro che in realtà ci sono 2 tipi di pensione:

• Pensione minima. Questa pensione è costituita da tutti i soldi che la persona ha trasferito sul conto NPF. Indipendentemente dalla salute economica dell'azienda, una persona può beneficiare di questa pensione minima (va anche ricordato che di solito tali pensioni sono assicurate, quindi in caso di fallimento, lo Stato sarà in grado di pagare alla persona i suoi soldi).
• Pensione effettiva. Questa pensione è composta da tutto il denaro + reddito che è stato generato attraverso l'investimento. La regola qui è semplice: maggiore è la redditività, maggiore è il profitto che l'azienda riceve; più il profitto dell'azienda, il più soldi sarà trasferito a ciascun pensionato. Se le cose vanno male per l'azienda, allora l'ammontare della pensione effettiva potrebbe diminuire (è necessario quindi adottare un approccio responsabile alla scelta della NPF), tuttavia va ricordato che anche in caso di fallimento del società, il suo investitore può pretendere di ricevere la pensione minima.

Conclusione

Ora sai come appare la valutazione NPF e quale NPF è la migliore. Riassumiamo. I NPF sono fondi privati \u200b\u200bspeciali coinvolti nell'erogazione delle pensioni ai cittadini. I dipendenti di NPF possono investire in vari progetti e tutti i profitti ricevuti verranno poi ridistribuiti tra tutti i clienti del fondo (l'interesse dei fondi pensione viene pagato insieme alla pensione di base). Per ridurre la probabilità di investimenti sleali, le attività di tutti i fondi sono regolate da leggi speciali. Esempi di quelli buoni sono Lukoil-Garant, Sberbank, Gazfond e altri. Chiunque può diventare un cliente del fondo; per questo, deve studiare i rating delle NPF, selezionare una società e concludere un accordo con essa.